BCG：限制與中國(guó)的貿(mào)易為什么會(huì)終結(jié)美國(guó)在芯片業(yè)的領(lǐng)袖地位

  ICC訊 BCG發(fā)布了報(bào)告“限制與中國(guó)的貿(mào)易為什么會(huì)終結(jié)美國(guó)在芯片業(yè)的領(lǐng)袖地位”。在數(shù)字化轉(zhuǎn)型和人工智能時(shí)代，強(qiáng)大的半導(dǎo)體產(chǎn)業(yè)對(duì)美國(guó)的全球經(jīng)濟(jì)競(jìng)爭(zhēng)力和國(guó)家安全至關(guān)重要。長(zhǎng)期以來，美國(guó)一直是全球半導(dǎo)體行業(yè)的領(lǐng)頭羊，擁有45%到50%的份額。美國(guó)的領(lǐng)導(dǎo)地位植根于一個(gè)良性的創(chuàng)新周期，這個(gè)周期依賴于進(jìn)入全球市場(chǎng)，以實(shí)現(xiàn)所需的規(guī)模，為持續(xù)保持美國(guó)技術(shù)領(lǐng)先于全球競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手的超大規(guī)模研發(fā)投資提供資金。

  限制中國(guó)工廠為外國(guó)企業(yè)的制造活動(dòng)將產(chǎn)生嚴(yán)重后果。中國(guó)企業(yè)占全球半導(dǎo)體需求的23%。中國(guó)的半導(dǎo)體產(chǎn)業(yè)(不包括外國(guó)半導(dǎo)體公司在中國(guó)建造的制造工廠)只覆蓋了14%的國(guó)內(nèi)需求。我們估計(jì)，到2025年，《中國(guó)制造2025》計(jì)劃將使中國(guó)半導(dǎo)體自給率提高到25%-40%左右，從而使美國(guó)在全球的份額降低2-5個(gè)百分點(diǎn)。

  對(duì)中國(guó)獲得美國(guó)技術(shù)的廣泛?jiǎn)芜呄拗瓶赡軙?huì)顯著加深并加速美國(guó)公司的份額侵蝕。已有成熟的非美國(guó)供應(yīng)商可以滿足中國(guó)70%以上的半導(dǎo)體需求。

  在接下來的三到五年里：

  如果美國(guó)維持對(duì)當(dāng)前實(shí)體名單實(shí)施的限制，他們的全球份額將損失8個(gè)百分點(diǎn)，收入將損失16%。

  如果美國(guó)完全禁止半導(dǎo)體公司向中國(guó)客戶銷售產(chǎn)品，實(shí)際上會(huì)導(dǎo)致技術(shù)與中國(guó)脫鉤，那么它們將損失18個(gè)百分點(diǎn)的全球份額和37%的收入。

  這些收入的下降將不可避免地導(dǎo)致研發(fā)和資本支出的大幅削減，并導(dǎo)致美國(guó)半導(dǎo)體行業(yè)失去1.5萬(wàn)-4萬(wàn)個(gè)高技能直接工作崗位。