LR：運營商削減開支繼續(xù)影響電信設備供應商業(yè)績

  ICC訊（編譯：Nina）近期，ADTRAN、康普(CommScope)和MasTec等美國電信設備供應商公布了財報，并警告其網(wǎng)絡運營商客戶支出降幅大于預期。

  它們加入了一長串面臨網(wǎng)絡支出廣泛縮減挑戰(zhàn)的供應商行列。發(fā)布類似警告的公司還包括諾基亞、愛立信、康寧和Crown Castle等。不過，這些設備商高管繼續(xù)向投資者保證，銷售將有所改善。

  據(jù)Seeking Alpha報道，康普新任首席執(zhí)行官Charles Treadway在公司最近的季度電話會議上表示：“我們專注于我們能控制的事情。我覺得我們正在取得良好的進展，因為我們繼續(xù)在推動改進我們的業(yè)務定位，以取得成功。最近，我們關注的是在短期和長期內(nèi)都能獲得成本回報。不幸的是，我們正在處理的市場需求問題比我們預期的要嚴重，而且在短期內(nèi)很難克服?！?

  一些分析人士同意Treadway的看法。富國銀行(Wells Fargo)分析師周日在致投資者的報告中寫道：“隧道盡頭仍有一線曙光。”

  但目前尚不清楚局勢將如何發(fā)展。AT&T、Verizon和其他頂級網(wǎng)絡運營商的官員暗示，他們將在今明兩年削減開支，但削減的規(guī)模尚不清楚。

  一個可能導致需求激增的新因素是ChatGPT等生成式人工智能技術。

  據(jù)Seeking Alpha報道，DigitalBridge首席執(zhí)行官Marc Ganzi在公司最近的季度電話會議上表示：“這是我們與客戶在投資組合層面最活躍的互動領域之一，尤其是在數(shù)據(jù)中心垂直領域?！?

  最新警告

  首先是壞消息。ADTRAN、康普和MasTec都表示今年的收入放緩或下調(diào)了收入預期。這種需求放緩的幅度比較明顯，并且覆蓋的范圍較廣：ADTRAN銷售光纖設備；康普銷售無線和有線網(wǎng)絡設備；MasTec為所有類型的網(wǎng)絡技術提供建設和部署服務。

  康普報告稱，其核心連接業(yè)務下降了29%，戶外無線網(wǎng)絡設備的銷售額下降了41%。ADTRAN下調(diào)了2023年的收入增長預期，并預計今年下半年的光學銷售額將比上半年低20%。此外，由于無線網(wǎng)絡運營商的需求低迷，MasTec將其通信業(yè)務的營收預期下調(diào)了約1.5億美元。

  據(jù)Seeking Alpha報道，MasTec首席執(zhí)行官Jose Mas在公司季度電話會議上解釋說：“我們的客戶正在調(diào)整他們2023年的支出計劃。”

  富國銀行分析師表示，這些數(shù)據(jù)進一步表明運營商在無線和有線基礎設施方面的支出放緩。

  曙光

  但高管們認為有理由保持樂觀。例如，蜂窩塔公司SBA Communications表示，其運營商客戶為5G部署C頻段頻譜的工作才進行了一半。康普的Treadway對此表示贊同：“我們認為，當客戶與我們談論中長期前景時，他們對所看到的前景持積極態(tài)度，并認為未來將出現(xiàn)增長?！?

  一些高管指出，美國政府耗資425億美元的《寬帶公平、接入和部署》(Broadband Equity Access and Deployment，BEAD)項目承諾，最終將把納稅人的錢交給電信公司，用于農(nóng)村地區(qū)的網(wǎng)絡建設。其他高管則指向了生成式人工智能。

  DigitalBridge是一家專注于數(shù)據(jù)中心、蜂窩塔、Small Cell和光纖的公司，其首席執(zhí)行官Ganzi表示：“根據(jù)我們從首席執(zhí)行官們那里得到的反饋，以及他們與客戶就不斷增長的容量需求進行的對話，我們相信這個機會至少會和十多年前的公共云市場一樣大?！?

  Ganzi認為，在生成式人工智能上的支出可以幫助推動對更快、更強大的網(wǎng)絡的需求，以及更接近用戶的計算功能。

  Dell'Oro集團的分析師Dave Bolan對此表示贊同。他寫道：“生成式人工智能是一種強大的工具，有可能徹底改變幾個行業(yè)。無論是用AI/ML創(chuàng)建新內(nèi)容，還是用AI/MM分析數(shù)據(jù)，都需要更多的計算能力，如果這種計算能力必須滿足某些延遲要求，那么AI/ML可能會推動對更多邊緣計算的需求?！?